Capitalista Ninja
Autor: Pau Ninja
Actualizado en septiembre, 2026
Antes de ver cómo y porque reclamar una hipoteca multidivisa, vamos a ir al origen para entender porqué hay tantos afectados buscando abogados especialistas para reclamar una indemnización por la hipoteca multidivisa de Bankinter, Deutsche Bank o Banco Popular, ahora Santander, entre otros.
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Definición de la hipoteca Multidivisa
Una Hipoteca multidivisa es por definición un préstamo con garantía hipotecaria en una moneda distinta a la de curso legal en su país.
Imagina que eres colombiano o brasileño, y una hipoteca en pesos colombianos te la dan los bancos en por ejemplo el 12% o que estás en Brasil y en el Banco te ofrecen una hipoteca en Reales al 15%.
¿Cómo pueden los colombianos o los brasileños pagar una hipoteca a ese precio del dinero?
¿Y si tuvieran la capacidad de pedir una hipoteca en España al 2% por ejemplo y luego cambiar ese dinero en Reales o en pesos colombianos?, parece un negocio redondo, ¿a que sí?
Pues eso es lo que pasó en España con las hipotecas multidivisa, en la época del boom inmobiliario (2004 – 2008) en época de máximos de nuestro amigo el Euribor (5%).
Resulta que los bancos te podían hacer una hipoteca en monedas de países muy serios y estables, los más comunes fueron Japón con su Yen (JPY) y Suiza con su Franco (CHF), referenciadas al Libor + 1%,
¿Qué es el Libor?
El Libor es un índice de referencia sobre el interés al que se prestan dinero los bancos que operan en la City de Londres, parecido al Euribor, pero para 18 monedas distintas, por ello fue el más popular para las hipotecas multidivisa.
¿Y cuánto era la diferencia de interés en las hipotecas multidivisa?
El Euribor estaba al 5% en máximos históricos y el Libor para el Franco Suizo y el Yen estaba aproximadamente en el 1%, los bancos suelen sumar un 1% al índice, así que la diferencia entre ambos era un 4%.
Esta diferencia representaría un ahorro teórico de 421,09€ en la cuota mensual de una hipoteca de 200.000 euros a 20 años y un ahorro teórico de 101.692 euros en el total de intereses a pagar por el crédito, un milagro de Dios, un disparo al suelo que diría mi padre.
¿Por qué hay reclamaciones masivas a los bancos por las hipotecas multidivisa si parecen tan buenas?
¿Por qué hay sentencias del tribunal supremo contra los bancos y especialmente contra Bankinter que fue el banco que más popularizó estas hipotecas junto al Popular y Barclays entre otros?
¿Por qué?
Porque los bancos no le contaron a la mayoría de sus clientes desinformados lo que yo no te he contado a ti tampoco.
¿Qué pasa si la moneda en la que te concedieron la hipoteca (el dinero real que debes a un banco extranjero con tu banco como intermediario) se revaloriza (sube su valor en euros, más euros por moneda)?
Sencillo, tienes que pagar más dinero cada vez porque debes pagar la misma cuota en la moneda extranjera, que ahora son más euros.
Para lo que a ti te concierne, ha subido el dinero que debes, aunque estés pagando tu cuota religiosamente al día.
Pero mi hipoteca la solicite en una moneda sólida como el Yen o el Franco. ¿Cómo pueden tener saltos bruscos monedas estables como el Franco suizo y el Yen?
Pues lo tuvieron, el Yen se revalorizó de 167 yenes por euro en 2007 a 97 yenes por euros en 2012.
Hablando en cristiano, una deuda de 200.000 euros en Yenes en 2007 eran 33400000 Yenes, y esos mismos Yenes en 2012 representaban una deuda de 344.300 euros.
¿144300 euros más en 5 años?, Aproximadamente, con los francos suizos pasó algo similar.
Todos estos cálculos los podrás hacer de manera más exacta en calculadoras de hipotecas multidivisa en la red, Los afectados pueden usarlas para conocer el tamaño del perjuicio que han sufrido.
¿Ahora entiendes porque todo salió mal con las hipotecas multidivisa?, ¿mala suerte y fallos del mercado?
No. Lo que no te he contado y lo que los bancos no contaron a casi ninguno de sus clientes afectado fue que tanto el Franco Suizo como el Yen estaban devaluados a niveles récord.
¿Has escuchado lo de que todo lo que sube tiene que bajar?, pues eso.
Los bancos como expertos que deben ser en lo que son, sabían que esos niveles de precio en el franco o el Yen eran insostenibles en el tiempo.
Básicamente idearon un producto legal, atractivo, pero no ético en el que no explicaron a sus clientes los riesgos que corrían y que era predecible en el corto plazo una revaloración de las monedas que iba a convertir su sueño en una gran pesadilla.
¿Entiendes ahora porque las sentencias del Tribunal Supremo han obligado a los bancos a indemnizar a los afectados por los daños económicos de las hipotecas multidivisa y han declarado su nulidad?
Es obvio, las entidades bancarias, como en la cláusula suelo o las preferentes, han vendido un producto financiero a sus clientes sin explicar en detalle los posibles riesgos de la operación y además las hipotecas contenían cláusulas que no permiten volver la hipoteca a Euros.
Dejando a los clientes en una trampa legal que conducía a un evidente agravio económico.
El tribunal Supremo ha sentenciado que los bancos actuaron de mala fe y engañaron a los clientes afectados escondiendo información relevante, vendiendo las hipotecas multidivisa de modo superficial y usando clichés, lo cual causó perjuicio a personas con poco o ningún conocimiento de finanzas.
Si no te fías ya de ningún banco corriente como yo… Mira mi opinión de N26 y por qué es la única cuenta que tengo.
¿Qué dice la sentencia tribunal supremo hipoteca multidivisa?
En realidad, son varias las sentencias en contra de los bancos que han vendido hipotecas multidivisa, sentando jurisprudencia para las consiguientes demandas de los afectados, normalmente con el apoyo de los abogados especializados en hipotecas multidivisa.
Básicamente lo que ha dicho el tribunal supremo sentando jurisprudencia en hipotecas multidivisa varias veces tras las demandas contra distintos bancos, el más demandado Bankinter, que además fue el que más hipotecas multidivisa firmó, ha sido en resumidas cuentas lo siguiente:
- Los bancos han utilizado su posición preferente en información y conocimiento de los instrumentos y los mercados para engañar al cliente ocultando información relevante antes de la firma del producto financiero
- Aunque haya señales de que el cliente buscó o solicitó información sobre el producto en la entidad o incluso en otras entidades bancarias, era tan superficial la información, que eso no conlleva que el cliente conociera los riesgos que estaba asumiendo.
- Ha declarado ilegal el contrato de la hipoteca entre el banco y el cliente obligando en el caso de los afectados,
- que han demostrado el desconocimiento antes de la firma de la hipoteca (más del 99% de los que han demandado con los abogados especializados en hipotecas multidivisa), y ha obligado a las entidades a:
- Modificar la hipoteca a una en euros
- Recalcular desde el inicio, incluyendo las amortizaciones de préstamo
- Indicar el nuevo montante en euros después de recalcular
- Eliminar las deudas pendientes en hipotecas ejecutadas por impago
- Indemnizar a clientes que ya hayan pagado su hipoteca por el montante que hayan pagado de más después de calcularla desde el inicio en Euros
- Distintas particularidades dependiendo de casos complejos.
¿Cuál es la jurisprudencia en los casos de Hipotecas Multidivisas?
La sentencia 599/2018, el 31 de octubre de 2018, del Tribunal Supremo es una reiteración en relación a la nulidad de las hipotecas multidivisa, refuerza la jurisprudencia establecida en la sentencia previa en noviembre de 2017.
Con las siguientes afirmaciones relevantes:
Los puntos más relevantes de esta sentencia sobre la hipoteca multidivisa contra los bancos y a favor de los afectados por la hipoteca multidivisa son los siguientes:
- La ley del Mercado de valores no regula las hipotecas multidivisa, pero sí es un producto de alta complejidad que necesita transparencia adicional.
- El Banco goza de ventaja lo que deja al cliente sin poder de negociación.
- por lo que, aunque sea el cliente quien solicite la hipoteca multidivisa, es el contrato impuesto por el banco y sus cláusulas las que siguen siendo dirigidas por la entidad estableciendo las condiciones de contratación.
- El tribunal insiste en que las cláusulas deben superar el control de incorporación y transparencia.
- Esta última parte exige además de la claridad del clausulado sino el conocimiento por parte del cliente de los riesgos y perjuicios, con la posibilidad por parte del cliente de prever los resultados económicos de la operación.
- El tribunal obliga a un extra de información, Será obligación la entrega de toda la documentación precontractual, con la debida acreditación de que el cliente acepta toda la información entregada por la entidad como suficiente.
- Considera que cabe la nulidad parcial del préstamo multidivisa al considerar que la nulidad radical, completa, causaría perjuicio peor al consumidor.
Soy afectado por la hipoteca multidivisa Bankinter u otro banco: ¿cómo reclamar?
Lo primero que debes hacer además de informarte, es buscar un abogado especializado en hipotecas multidivisa.
Un Abogado especializado puede ayudarte con su experiencia a utilizar la jurisprudencia del Tribunal Supremo a tu favor, la gran mayoría de los afectados que han reclamado han visto satisfechas sus demandas y han vuelto a la normalidad económica en sus vidas.
¿Quién es el Capitalista Ninja?
En internet soy Pau Ninja y esta es mi cara capitalista. Uso armas como el ahorro para combatir la deuda. En la senda de la libertad financiera, mi armadura contra la inflación es la inversión. - Llevo una comunidad de inversores y multipotenciales de +800 miembros donde nos formamos conjuntamente sobre dinero, inversión y mejora personal.
- Tengo un podcast de desarrollo personal en el que hablo de todo: dinero, estilo de vida, negocios online, enigmas de la historia y mucho más.
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